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Helvetica Swiss Living Fund erlebt steigende Mieternachfrage im Geschäftsjahr 2023: Suburbane Lagen senken Mietausfallrate

05.03.2024 / 06:30 CET/CEST


Medienmitteilung, 5. März 2024


Medienmitteilung (PDF)

Zürich, 5. März 2024 – Der Helvetica Swiss Living Fund (HSL Fund) hat das Geschäftsjahr 2023 mit einem im Vergleich zum Vorjahr stabilen Ergebnis abgeschlossen. Der Fonds profitiert von der anhaltenden Nachfrage nach Wohnraum.

  • Mieteinahmen steigen um 21 Prozent.
  • Mietausfallrate sinkt auf 5.30 Prozent. 
  • Anlagestrategie «Suburbia» ist kongruent mit anhaltender Einwanderung und Angebotsdefizit.

Portfoliomanagement 
Mittels sechs Immobilienverkäufen zum Verkehrswert von CHF 42 Mio. nahm der Verkehrswert des Portfolios – unter Berücksichtigung einer marktbedingten Bewertungskorrektur von -2.5 Prozent – um 8 Prozent auf CHF 756 Mio. ab. Im Berichtszeitraum wurden keine Immobilienkäufe getätigt. Per Ende des Geschäftsjahres 2023 verfügt der Fonds über 56 Wohnimmobilien an gut erreichbaren Lagen in regionalen und nationalen Wirtschaftszentren mit starkem Bevölkerungswachstum, wovon sich 89 Prozent in der Deutschschweiz befinden und zu 87 Prozent Mieterträge aus Wohnnutzung erzielen. Die Mietausfallrate konnte, mitunter dank des Verhandlungsgeschicks seitens Asset Management von Helvetica, auf 5.30 Prozent gesenkt werden. Per Ende 2023 liegt der Vermietungsstand bei 96 Prozent. Die Erhöhung der Mieteinnahmen um 21 Prozent respektive um CHF 5 Mio. ist ferner auf die aktiven Anpassungen der Mietzinse aufgrund des gestiegenen Referenzzinssatzes wie auch auf im Jahr 2022 getätigte Zukäufe zurückzuführen. Die steigende Attraktivität der suburbanen Lagen aufgrund der hohen Nachfrage nach Wohnraum, gepaart mit einer rückläufigen Bautätigkeit, stützt die Anlagestrategie des Fonds.

Finanzierungsstrategie
Im Einklang mit der an die derzeitigen Marktopportunitäten angepasste Finanzierungsstrategie wurden neue Verbindlichkeiten langfristig abgeschlossen. Inzwischen wurden 11 Prozent der Verbindlichkeiten mit einer Laufzeit von mehr als einem Jahr angebunden. Verkäufe im laufenden Jahr sollen die Fremdfinanzierungsquote von 43 Prozent auf unter die regulatorischen 33 Prozent senken.

Ausschüttung
Die Ausschüttung für das Geschäftsjahr 2023 beträgt im Hinblick auf die zukünftige Investitionsplanung CHF 2.20 pro Anteil und entspricht einer Ausschüttungsrendite von 2.06 Prozent. Die Ausschüttung erfolgt mit Valuta-Datum 26. April 2024 (Ex-Datum 24. April 2024).

Fondsanteile
Per Ende Geschäftsjahr 2023 wurden 267’390 Anteile gekündigt. Dies entspricht 7 Prozent der sich im Umlauf befindlichen Anteile. Die Rückzahlung der per 31.12.2023 gekündigten Anteile erfolgt spätestens im März 2025.

Ereignisse nach Bilanzstichtag
Durch die per Ende 2023 bereits beurkundeten Verkäufe von Liegenschaften in Wittenbach (SG) und La-Chaux-de-Fonds (NE) wird die Fremdfinanzierungsquote per Ende 2023 um einen Prozentpunkt sinken. Weitere strategische Verkäufe von Liegenschaften sind geplant.

Weitere Details, Zahlen und Fakten finden sich im Geschäftsbericht 2023 des HSL Fund: https://www.helvetica.com/produkte/download-center

Anhang
 

Eckdaten HSL Fund

Eckdaten

 

Anhang

per 31.12.2023

per 31.12.2022

Valorennummer

 

 

49527566

49527566

ISIN

 

 

CH0495275668

CH0495275668

Erstliberierung

 

 

06.11.2019

06.11.2019

Ausgabe Fondsanteile

Anzahl

 

  -

1 096 924

Anteile im Umlauf

Anzahl

 

3 839 234

3 839 234

Rücknahme Fondsanteile

Anzahl

 

  -

  -

Inventarwert pro Anteil1)

CHF

 

110.40

116.37

Diskontierungssatz real / nominal

%

 

2.70 / 3.98

2.62 / 3.65

 

 

 

 

 

Vermögensrechnung

 

 

per 31.12.2023

per 31.12.2022

Verkehrswert der Liegenschaften

CHF

1

756 376 000

817 910 000

Gesamtfondsvermögen (GAV)

CHF

 

770 797 072

829 392 384

Fremdkapitalquote2)

%

 

  45.01

46.13

Restlaufzeit Fremdfinanzierung2)

Jahre

8

0.41

0.10

Verzinsung Fremdfinanzierung2)

%

8

  2.12

1.18

Nettofondsvermögen (NAV)1)

CHF

 

423 842 683

446 764 806

 

 

 

 

 

Erfolgsrechnung

 

 

per 31.12.2023

per 31.12.2022

Mietzinseinnahmen

CHF

 

29 135 345

24 098 113

Nettoertrag

CHF

 

10 806 277

15 025 478

Restlaufzeit Mietverträge (WAULT)2)

Jahre

 

 

 

Unterhalt und Reparaturen

CHF

 

3 160 939

1 949 771

Soll-Mietertrag p.a.3)

CHF

 

29 292 727

30 336 839

Brutto-Soll-Rendite

%

 

3.87

3.71

Brutto-Ist-Rendite

%

 

3.72

3.53

 

 

 

 

 

Kennzahlen gemäss AMAS2)

 

 

per 31.12.2023

per 31.12.2022

Anlagerendite

%

 

-2.23

5.87

Ausschüttungsrendite

%

12

2.06

3.05

Ausschüttung pro Anteil

CHF

12

2.20

3.45

Ausschüttungsquote Payout-Ratio

%

12

78.16

88.15

Eigenkapitalrendite Return on Equity (ROE)

%

 

-2.17

5.64

Rendite des investierten Kapitals (ROIC)

%

 

  -0.33

  3.47

Agio/Disagio

%

 

-3.08

-2.89

Kurs pro Anteil

CHF

 

107.00

113.00

Betriebsgewinnmarge (EBIT-Marge)

%

 

57.63

62.00

Fremdfinanzierungsquote

%

 

43.49

44.44

Mietzinsausfallrate

%

1

5.30

5.80

Fondsbetriebsaufwandquote TERREF GAV

%

 

0.93

0.93

Fondsbetriebsaufwandquote TERREF MV

%

 

1.77

1.63

Performance

%

 

-2.26

  2.77

 

1) Werte per 31.12.2021: Inventarwert pro Anteil CHF 113.31 / Nettofondsvermögen (NAV) CHF 310 741 745.

2) Die Kennzahlen wurden gemäss der AMAS "Fachinformation Kennzahlen von Immobilienfonds" vom 13.09.2016 (Stand 31.05.2022) berechnet.

3) Annualisierter Wert auf Basis Bilanzstichtag.

 

Die vergangene Performance ist keine Garantie für zukünftige Entwicklungen und berücksichtigt allfällige bei Zeichnungen und Rücknahmen von Anteilen erhobene Kommissionen und Kosten nicht.

Ticker Symbol HSL; Valor 49 527 566; ISIN CH0495275668

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Über Helvetica
Helvetica Property Investors AG, 2006 gegründet, ist eine führende und FINMA-regulierte Immobilien Fondsleitung und Asset Management Gesellschaft. Wir bieten institutionellen Investoren und privaten Anlegern nachhaltigen Wert durch aktives und langfristiges Eigentum an sicheren und stabilen Immobilienanlagen mit soliden Renditen. Mit unserer voll integrierten Immobilienanlageplattform decken wir die gesamte Wertschöpfungskette ab, entwickeln kundenspezifische Anlagelösungen und stellen standardisierte Anlageprodukte bereit: Der börsenkotierte HSC Fund für Kommerzimmobilien, der HSO Fund für kommerzielle Spezialimmobilien und der HSL Fund für Wohnimmobilien investieren schweizweit an attraktiven Standorten mit guter Verkehrsanbindung zu regionalen Wirtschaftszentren. Unser Engagement für eine nachhaltige Zukunft berücksichtigt ESG-Vorgaben entlang des ganzen Immobilienlebens- und Investitionszyklus und ist auf Fondsebene formell verankert. www.helvetica.com 

Helvetica Swiss Living Fund
Der HSL Fund ist ein Schweizer Immobilienfonds, der nur qualifizierten Anlegern offensteht. Der HSL Fund investiert in Wohnimmobilien in der ganzen Schweiz, primär dort, wo regionale und nationale Wirtschaftszentren gut erreichbar sind. Im Anlagefokus des Fonds stehen ältere und neuwertige Liegenschaften mit stabilen und nachhaltigen Erträgen. Das Anlageziel besteht hauptsächlich in der langfristigen Substanzerhaltung und in der Ausschüttung angemessener Erträge. Die Fondsanteile sind ausserbörslich handelbar. Der HSL Fund ist von der Eidgenössischen Finanzmarktaufsicht FINMA bewilligt. Ticker Symbol HSL; Valor 49 527 566; ISIN CH0495275668

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