Beyond Meat WKN: A2N7XQ ISIN: US08862E1091 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Lustiger Weise hab ich gestern veganen Senf auf die Wurst gemacht. Stand so auf der tube drauf... soll geeignet sein für wurst und Fleisch. Nebendran das vegan Emblem.

Der Vegane Hype ist auch schon wieder abgeflacht. Außwrdem ist ser Mitbeweeb an fleichlosen Altermativen stark grwachsen. Bleibt immer weniger vom Kuchen übrig.

Nen R/S mach ich auf jeden Fall nicht mit...vielleicht mit einer kleinen Position von 10k shares...den Rest zieh ich ab und wird ein Fall für den Verlusttopf. Die Aktie wird nach einem R/S kurz- und mittelfristig in Grund und Boden geshortet und obendrein noch weiter diluted...da muss der Turnaround schon mega werden, um das zu kompensieren!

Wenn bei der Beyond Meat Aktie (BYND) ein Reverse Stock Split im Verhältnis 10:1 (zehn alte Aktien werden zu einer neuen zusammengefasst) durchgeführt wird, hat dies direkte und mathematisch präzise Auswirkungen auf alle Derivate und Aktienpositionen. Was passiert mit der Aktie selbst? Anzahl der Aktien: Die Gesamtzahl der umlaufenden Aktien sinkt auf ein Zehntel (1/10). Hatte ein Anleger vorher 1.000 Aktien, besitzt er danach noch 100. Aktienkurs: Der Aktienkurs verzehnfacht sich (10x) im selben Moment. Steht die Aktie vor dem Split bei $5, notiert sie direkt danach bei $50. Marktkapitalisierung: Der Gesamtwert des Unternehmens bleibt rechnerisch exakt gleich. Was passiert mit den Optionen (Calls & Long-Optionen)? Die zuständige Clearingstelle (in den USA die Options Clearing Corporation, kurz OCC) führt eine standardisierte Anpassung aller Optionskontrakte durch, damit weder Käufer noch Verkäufer durch den Split benachteiligt oder bevorzugt werden. Bei einem 10:1 Reverse Split passiert Folgendes: Der Basispreis (Strike Price) verzehnfacht sich (10x): Ein Call-Option mit einem Strike von bisher $10 wird auf einen Strike von $100 angepasst. Der Multiplikator (Kontraktgröße) schrumpft auf ein Zehntel (1/10): Ein Standard-Optionskontrakt repräsentiert normalerweise 100 Aktien. Nach dem 10:1 Split repräsentiert dieser Kontrakt nur noch 10 Aktien. Beispiel: Ein Hedgefonds hält 100 Call-Optionen mit Strike $10 (Wert des Pakets: Anrecht auf 10.000 Aktien für je $10). Nach dem Split besitzt er weiterhin 100 Calls, diese lauten nun aber auf einen Strike von $100 und beziehen sich auf insgesamt nur noch 1.000 Aktien (10 Aktien pro Kontrakt). Der Gesamtwert und die Hebelwirkung bleiben mathematisch identisch. Auswirkungen auf Hedgefonds und Vermögensverwalter Kein direkter Vermögensverlust durch den Split: Da die Optionen exakt im Verhältnis 10:1 angepasst werden, entsteht durch den rein technischen Vorgang kein Verlust. Liquiditätseinschränkungen (Non-Standard Options): Nach einem Reverse Split werden die alten, angepassten Optionen oft als "Adjusted" oder "Non-Standard" geführt. Diese Kontrakte sind bei Marktteilnehmern unbeliebt, was zu höheren Geld-Brief-Spannen (Spreads) und schlechterer Liquidität führt. Es wird für Hedgefonds schwerer, diese Positionen schnell und fair einzupreisen oder glattzustellen. Psychologischer Markteffekt: Reverse Splits werden vom Markt oft als Schwächesignal interpretiert (Notmaßnahme, um das Delisting am Nasdaq zu verhindern). Dies zieht häufig weiteren Verkaufsdruck nach sich, was die Long-Optionen der Vermögensverwalter durch fallende Kurse nach dem Split real entwertet.