Conduit Holding WKN: A2QHL6 ISIN: BMG243851091 Kürzel: CRE Forum: Aktien User: Lminer

Zahlen gemischt, aber EPS deutlich Erwartungen geschlagen

Während die drei großen marktbeherrschenden Rückversicherer MüRü, HaRü und SwssRE in den letzten drei Monaten 2-9% im Minus liegen, kann Conduit 25% zulegen!! Mein Bauchgefühl sagt mir, da kauft sich jemand im Hintergrund ein. Vielleicht stützen aber auch nur die Aktienrückkäufe. Was denkt ihr?

Danke dir für deine Infos👍🏼

Conduit ist noch günstiger bewertet als Sabre....

https://www.boerse-online.de/nachrichten/aktien/undercover-chance-der-versicherungsbranche-ueber-80%C2%A0prozent-kurspotenzial-20394370.html

Merkt ihr 53 anderen hier in der Watchlist es auch? Es verändert sich hier das Sentiment. Es steigt, unabhängig vom Gesamtmarkt! Ein Trendbruch vom Abwärtskanal. Bin nur noch 0,2% im Minus. Ohne News. Schon komisch. Irgendwann setzt sich sich doch die Bewertung durch.

Kurz gesagt: Die Wahrscheinlichkeit für ein Übernahmeangebot an Conduit Holding ist deutlich erhöht, aber nicht garantiert. Der wichtigste Grund: Ein aktivistischer Investor hält Conduit für „weit offen für einen opportunistischen Bieter“ und bezeichnet eine Übernahme sogar als „fast unvermeidlich“. --- 📌 Einschätzung der Übernahmewahrscheinlichkeit für Conduit Holding 🔥 1. Starke Übernahmesignale aus dem Markt Ein einflussreicher aktivistischer Investor (Richard Bernstein) hat öffentlich erklärt, dass Conduit „fast unvermeidlich“ verkauft werde. Begründung: - Conduit sei der günstigste börsennotierte Rückversicherer in Europa. - Das Unternehmen sei aufgrund der niedrigen Bewertung „weit offen für einen opportunistischen Bieter“. Das ist ein extrem starkes Signal – solche Aussagen kommen selten ohne Hintergrund. --- 📉 2. Schwache operative Lage erhöht die Wahrscheinlichkeit Conduit befindet sich in einer strategischen und finanziellen Krise: - Halbjahresverlust von 13,5 Mio. USD - Deutlich gesenkte ROE-Prognose - Belastungen durch Ukraine-Krieg-Urteil und Naturkatastrophen - Hohe Combined Ratio - Mehrere Führungswechsel im Top-Management Solche Situationen machen Unternehmen anfällig für Übernahmen, weil: - Der Aktienkurs gedrückt ist - Aktionäre unzufrieden sind - Aktivisten Druck auf das Management ausüben - Strategische Käufer günstig zugreifen können --- 🧭 3. Strategische Neuausrichtung – zweischneidig Conduit hat eine radikale Neuausrichtung gestartet (weniger Quota-Share, mehr Excess-of-Loss, stabilere Erträge). Das kann zwei Effekte haben: ➕ Positiv: - Ein Käufer sieht eine Turnaround-Chance und greift zu. ➖ Negativ: - Das Management versucht, Zeit zu gewinnen, um unabhängig zu bleiben. --- 📈 4. Marktumfeld: Rückversicherer sind begehrte Targets Rückversicherer mit schlanker Struktur und klaren Portfolios sind attraktive Übernahmeziele – besonders wenn sie günstig bewertet sind. Conduit erfüllt dieses Profil nahezu perfekt. --- 🎯 Gesamtfazit: Wie hoch ist die Wahrscheinlichkeit? Realistische Einschätzung: 40–60 % Wahrscheinlichkeit innerhalb der nächsten 12–24 Monate, mit Tendenz steigend, wenn: - die operative Lage angespannt bleibt - der Aktienkurs niedrig bleibt - Aktivisten weiter Druck machen - strategische Käufer (z. B. größere Rückversicherer) Konsolidierung suchen Warum nicht höher? - Das Management könnte sich wehren. - Eine erfolgreiche strategische Wende könnte den Druck reduzieren. - Ein Käufer muss sich finden – garantiert ist das nie.

Ich habe mal die KI befragt, wie hoch die Wahrscheinlichkeit ist, dass auch Conduit Holding übernommen wird. Hier die Antwort:

Meldung: Die Aktie von Beazley, ein britischer Spezialversicherer, erhält vom Schweizer Branchenschwergewicht Zurich ein Übernahmeangebot in Höhe von 12,80 britischen Pfund. Entsprechend sprang die Aktie um 40 Prozent nach oben.

https://www.ad-hoc-news.de/boerse/news/ueberblick/conduit-holdings-aktie-rueckkauf-offensive/68357679

1,5 Jahre ist keine Zeit das investment abzuschreiben. Spätestens nach Ukraine-Russland Krieg Ende sehen wir das ATH. Bei den letzten Q Zahlen hieß es wegen UA hatte man höhere Ausgaben/Verluste etc., das wird dann nicht mehr der Fall sein.

Das dachte ich bei meiner Kanalgründung hier vor 1,5 Jahren auch. Bin immer noch im Minus. Sehe Conduit inzwischen als guten Dividendenwert, was er ja auch ist. Da sind große Kurssprünge meistens eher selten.

Langfristig erwarte ich einen Tenbagger. Das wird mMn jedes Jahr 20-30% wachsen.

Alles richtig gemacht. Läuft gerade gut.

Ich erwarte bis Ende 2026 mindestens eine 50% Erholung zum jetzigen Preis und die 9% Dividende ist auch sehr schön.