PILBARA MINERALS WKN: A0YGCV ISIN: AU000000PLS0 Kürzel: PLS Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Day low 3,75

Wie angesagt, Gap Close ist nun vollbracht! 🫣🍾🥂🥂🥂

Das Pilbara eine viel höhere Marketcap. hat und deutlich mehr Umsatz macht war mir bekannt, aber das rund 25-fache?!?😮

Folgenden Punkt finde ich erstaunlich: „AKE gab bekannt, dass der Quartalsumsatz 315 Millionen US-Dollar betrug. Der PLS-Umsatz für das Quartal wird schätzungsweise zwischen 800 – 850 Milliarden US-Dollar liegen.“ …oder handelt es sich da um einen Schreibfehler🤔

…die Grafiken konnten hier leider nicht eingefügt werden.

Zu den generellen Ausssichten ein treffendes Zitat aus dem Hotcopper-Forum: Trotz der jüngsten Volatilität bleiben die Fundamentaldaten, die die Lithiumnachfrage untermauern, sehr stark: Die EV-Verkäufe wuchsen im Märzquartal weiter, wobei insbesondere die chinesischen EV-Verkäufe um 25 % im Jahresvergleich zulegten und die Verkäufe in den USA und der EU ebenfalls ein starkes Wachstum verzeichneten und höher als erwartet ausfielen. Trotz eines langsameren Starts in das Kalenderjahr bleiben die weltweiten Absatzprognosen für Elektrofahrzeuge bei rund 14 Millionen Einheiten, was eine stetige Beschleunigung für den Rest des Jahres 2023 impliziert. Nachfrageunterstützung nach Elektrofahrzeugen durch staatliche Ziele und Richtlinien, einschließlich der parlamentarischen Einigung der EU, dass alle Neufahrzeuge, die in der EU ab 2035 zugelassen werden, emissionsfrei sein müssen; und die kürzlich angekündigte Regel der US-Umweltschutzbehörde, die vorschreibt, dass bis 2030 bis zu 60 % und bis 2032 67 % der Neuwagenverkäufe Elektrofahrzeuge sein müssen. (Zitatende) • Weiterhin hohes Spodumenpreisniveau • Weiterhin steigende EV-Verkäufe • Wachsende ESS-Nachfrage • Inflationsbedingte Kostensteigerungen belasten neue Projekte • Lange Genehmigungszeiten neuer Projekte (insbesondere in Canada & USA) • Investitionsdefizite im Batteriemetallsektor Investitionsdefizite im Lithiumsektor(lt. Tesla): Lt. Teslas, vor kurzem veröffentlichten „PLAN 3.0“, gibt es gigantische Investitionslöcher, sowohl im Mining- als auch Refiningsektor, um das Netto-Null-Ziel zu erreichen. Alleine für Lithium beläuft sich der Bedarf auf Minimum 170 Milliarden US Dollar. Für die Raffination veranschlagen sie 201 Milliarden Dollar. Trotz dieser bereits erheblichen notwendigen Investitionen, geht man, meiner Meinung nach, bei Tesla von folgenden Fehlannahmen aus: • Lithiumproduktion lässt sich problemlos skalieren • Es gibt ausreichende, wirtschaftlich lohnenswerte Lithiumvorkommen • Lithiumproduktion lässt sich zeitnah skalieren • Mining von qualitativ geeignetem Material ist problemlos • Lithiumproduktion in Batteriequalität lässt sich problemlos skalieren • Bedarf an Refiningkapazitäten ist höher als im Miningbereich • Unterschätzung politischer Risiken für neue Projekte(insbesondere Chile, Bolivien, Mexico, Afrika) • Unterschätzung von Zeitfenstern für neue Lithiumprojekte • Neue Technologien, wie DLE, werden kurzfristig zu erheblichem Angebotswachstum beitragen Und nochmal zurück zu Allkem. Es wurde bewusst nicht die gesamte Produktionsmenge an SC 5,2 % verkauft. Andererseits konnten sie erhebliche Mengen Abraum zu 600 US Dollar/ Tonne verscheuern. Die Ergebnisse im Hardrocksegment sind hervorragend. Der Ausblick auf das Juni-Quartal ist mit etwa 5.000 US$/dmt CIF SC6 realistisch und bei prognostizierten Produktionskosten in Höhe von US$950/t dmt FOB sollte auch weiterhin eine (un)anständige Marge erzielt werden. Nicht gut waren die Produktionseinbußen bei der Li-Carbonat-Produktion. Nur 39 % des Carbonats hatte Batteriequalität. Aktuelles KGV 2023 von AKE ist 10 Aktuelles KGV 2023 von PLS ist 5 Heutiger Kursrückgang bei AKE = 5,21 % In Sippenhaft: Heutiger Kursrückgang bei PLS = 4,89 %

Hochinteressante Erkenntnisse aus der Peer-Group. • durchschnittlichen Verkaufspreis von 5.702 US$/dmt CIF für SC 5,2 %, entspricht ungefähr 6.500 US$/dmt auf SC6-CIF-Basis, ein Plus von 8 % gegenüber dem Vorquartal • im Juni-Quartal wird mit etwa 5.000 US$/dmt CIF SC6 gerechnet • Zusätzliche Einnahmen in Höhe von 33 Millionen US-Dollar wurden durch den Verkauf von 54.064 dmt mit niedrigem Gehalt erzielt, entspricht 610 US Dollar/dmt • Mt. Cattlin produzierte im Quartal 38.915 dmt, verkauft wurden 21.553 dmt AKE gab bekannt, dass der Quartalsumsatz 315 Millionen US-Dollar betrug. Der PLS-Umsatz für das Quartal wird schätzungsweise zwischen 800 – 850 Milliarden US-Dollar liegen. Eindeutiger Beleg, dass sich die SC6-Preise außerhalb Chinas gut gehalten haben. Die Kundennachfrage auf dem Spodumen-Markt bleibt robust, angetrieben durch den Bedarf an Lithiumhydroxid außerhalb Chinas. Folgender Chart wurde übrigens kürzlich von Benchmark veröffentlicht. Die gestrichelte Linie (aktueller global gewichteter durchschnittlicher Lithiumcarbonatpreis des Benchmarks) stimmt ziemlich genau mit der AKE-Guidance überein.

Aus dem Nachbarforum..

Werde ich ausprobieren.

Online haben dpi keine Relevanz. Mach Rechtsklick untersuchen auf dem Bild und dann solltest du eine Auflistung von verschiedenen URLs bekommen. Eine davon sollte groß und lesbar sein. Diese öffnest du in einem neuen Tab.

Sooo ... 28. April, sprich nächste Woche, in der Nacht vom Do auf Fr (ebenso MIN) ... sorry für die Falschinformation bzgl. Datum, Allkems Quartalsbericht hat mich durcheinander gebracht, die veröffentlichen idR zeitnah zu PLS ... zum Rest stehe ich trotzdem 🤓

Ach sorry, ich habe mich in der Woche vertan, und ausserdem gab es vor kurzem ein PLS-Announcement bzgl. den Quartalszahlen ... ich schaue kurz mal nach

Übrigens, MIN wird auch heute Nacht Quartalszahlen veröffentlichen. In den folgenden Tagen dann noch: - 28. April IGO und Gangfeng - 29. April Tianqi - 2. Mai LTHM - 3. Mai ALB - 17. Mai SQM

Heute Nacht ist es mal wieder soweit, es wird Zahlen und andere Infos geben. Ich rechne mit einem Rekordquartal, - sowohl hinsichtlich dem erzielten durchnschittlichen Verkaufspreis (bekanntlich werden die Preise zeitverzögert angepasst, weshalb das vergangene Quartal sehr von den Höchstpreisen Ende 2022 profitiert haben dürfte) - als auch hinsichtlich dem Produktionsvolumen. Ob es für einen Kurssprung reicht, ist dennoch fraglich. Sehr wichtig wird sein, ob PLS das im Quartal produzierte Spodumene im Großen und Ganzen verkaufen konnte. Allkem hat das wg. dem Preisverfall bei Lithiumkarbonat nicht getan, was einer der Hauptgründe für die schlechte Performance nach deren Zahlen war. Ein nicht unerheblicher Teil wurde zurückgehalten, sprich deponiert. Ein kräftiges Minus erwarte ich aber auch nicht, da wir letzte Nacht schon ein krätiges Minus verbucht haben und mit den neuen Zahlen die zu erwartende Dividende für das FY22/23 noch besser geschätzt werden kann ... sie wird gut sein, v.a. im Hinblick auf den aktuell niedrigen Aktienkurs. Allkem konnte von einer solchen Konstellation nicht profitieren, da Allkem nun mal noch keine Dividende zahlt und offiziell auch noch keine in Aussicht gestellt hat.

Australien bleibt der Schwerpunkt, aber Kanada und USA habe ich wegen des IRA etwas ausgebaut. Australien hat ja zum Glück auch ein Freihandelsabkommen mit den USA, aber die örtlichen Produzenten werden am Ende vielleicht doch bevorzugt in der amerikanischen EV-Industrie. Und , wie du schon geschrieben hast, ein bisschen Argentinien schadet auch nicht.