AP PHARMA WKN: A1XB6K ISIN: US4277461020 Kürzel: AXD2 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Selbst wenn sie das Urteil verlieren, bis das Generika auf den Markt kommt dauert noch paar Jahre. Die Einnahmen gibt es dann weiterhin on top dazu

Ich bin jetzt hier auch voll eingestiegen. Dies ist ein Biotech-Unternehmen mit drei von der FDA zugelassenen Medikamenten, von denen zwei rasant wachsen. Dennoch wird es so bewertet, als wäre es ein gescheitertes Biotech-Unternehmen in der klinischen Phase ohne jegliche Einnahmequelle. Es wird erwartet, dass das Unternehmen in diesem Jahr einen Umsatz von 173–183 Mio. $ und ein bereinigtes EBITDA von 10–20 Mio. $ erzielen wird, und dennoch wird die Marktkapitalisierung wie bei einem gescheiterten Biotech-Unternehmen in der klinischen Phase bewertet. Selbst wenn wir in Bezug auf CINVANTI das Schlimmste annehmen, ZYNRELEF und APONVIE allein sollten in diesem Jahr rund 90 Mio. $ und im nächsten Jahr potenziell 130–150 Millionen $ oder mehr einbringen. Rechnet man das hinzu, was auch immer CINVANTI beiträgt – selbst in einem extrem bärischen Szenario, in dem die Konkurrenz durch Generika früher als erwartet eintrifft –, steht das Unternehmen finanziell immer noch solide da! Das ist der entscheidende Punkt: Heron hat drei zugelassene Medikamente, von denen zwei rasant wachsen. Selbst in einem sehr bärischen CINVANTI-Szenario bieten diese Vermögenswerte eine starke Basis für das Unternehmen.