BED BATH & BEYOND Forum: Community User: Storm300018

Änderungen bis zum Datum des Inkrafttretens jederzeit möglich, der Rest steht oben...mehr sag ich dazu nicht mehr Herr Shill, Ryan wird kommen!!! 🏴‍☠️

Auf den jetzigen Plan, inwiefern ist das positiv für Dich?

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Hier ist der angepasste Plan, der gestern gefiled wurde und über den heute verhandelt wird: https://restructuring.ra.kroll.com/bbby/Home-DownloadPDF?id1=MjUxODk3MQ==&id2=-1 kann ja jeder selbst sehen wie es aussieht... Inzwischen gibts auch ne offizielle Agenda: https://restructuring.ra.kroll.com/bbby/Home-DownloadPDF?id1=MjUxODg3Nw==&id2=-1

„Vorbehaltlich der im Plan enthaltenen Einschränkungen behalten sich die Schuldner das Recht vor, mit Zustimmung des DIP-Agenten, des FILO-Agenten und des Gläubigerausschusses den Plan zu ändern und eine Bestätigung im Einklang mit dem Insolvenzgesetz einzuholen und gegebenenfalls keine erneuten Stimmen einzuholen auf einem solchen modifizierten Plan. Wenn ich das richtig verstehe, ist keine Abstimmung erforderlich, um eine Änderung nach der Bestätigung zu verabschieden. Außerdem können wir jetzt im Aktenzeichen 2161-1 (Seite 29) von Aktenzeichen 2161 sehen, wer im Gläubigerausschuss sitzt. Scheint fusions- und akquisitionsfreundlich zu sein.

Ein Zauberer kommt immer pünktlich 😎🏴‍☠️

Für mich lautet das so: „Wir haben einen bestimmten Plan, mit dem einige von Ihnen möglicherweise nicht einverstanden sind. Bitte unterzeichnen Sie diesen Plan hier, damit wir den anderen Plan später ohne Ihre Zustimmung umsetzen können.“.

Doc 2160 vom 11.9 ".Vorbehaltlich der im Plan enthaltenen Einschränkungen behalten sich die Schuldner das Recht vor, mit Zustimmung des DIP-Agenten, des FILO-Agenten und des Gläubigerausschusses den Plan zu ändern und eine Bestätigung im Einklang mit dem Insolvenzgesetz einzuholen und gegebenenfalls keine erneuten Stimmen einzuholen auf solch einem geänderten Plan. Vorbehaltlich bestimmter Einschränkungen und Anforderungen gemäß Abschnitt 1127 des Insolvenzgesetzes und der Insolvenzregel 3019 sowie der im Plan festgelegten Einschränkungen für Änderungen behalten sich die Schuldner ihre Rechte ausdrücklich mit Zustimmung des DIP-Agenten, des FILO-Agenten und der Gläubiger vor ' Ausschuss, den Plan ein- oder mehrmals nach Bestätigung zu ändern, zu ergänzen oder wesentlich zu modifizieren, und kann, soweit erforderlich, ein Verfahren vor dem Insolvenzgericht einleiten, um den Plan so zu ändern, zu ergänzen oder zu modifizieren oder Abhilfe zu schaffen Mängel oder Auslassungen zu beheben oder etwaige Widersprüche im Plan, in der Offenlegungserklärung oder in der Bestätigungsanordnung auszugleichen, soweit dies für die Umsetzung der Zwecke und Absichten des Plans erforderlich ist. B. Auswirkung der Bestätigung auf Änderungen Die Eingabe der Bestätigungsanordnung bedeutet, dass alle Änderungen oder Ergänzungen des Plans, die nach der entsprechenden Aufforderung erfolgen, gemäß Abschnitt 1127(a) des Insolvenzgesetzes genehmigt werden und keine zusätzliche Offenlegung oder erneute Aufforderung gemäß Insolvenzregel 3019 erfordern. C. Widerruf oder Rücknahme des Plans Die Schuldner behalten sich das Recht vor, mit Zustimmung des DIP-Agenten, des FILO-Agenten und des Gläubigerausschusses den Plan vor dem Bestätigungsdatum zu widerrufen oder zurückzuziehen. Wenn die Schuldner den Plan widerrufen oder zurückziehen oder wenn die Bestätigung und der Vollzug nicht erfolgen, gilt: (1) der Plan ist in jeder Hinsicht null und nichtig; (2) alle im Plan enthaltenen Vergleiche oder Kompromisse (einschließlich der Festsetzung oder Beschränkung eines bestimmten Anspruchs oder Anteils oder einer Klasse von Ansprüchen oder Anteilen auf einen bestimmten Betrag), die Annahme oder Ablehnung von Ausführungsverträgen oder nicht abgelaufenen Mietverträgen, die durch den Plan bewirkt werden, und alle anderen Dokument oder Vereinbarung"

https://www.reddit.com/r/BBBY/comments/14yqv18/hype_video_here_comes_the_king/?utm_source=share&utm_medium=mweb

Holly Etlin Doc 2139 "Angesichts der Komplexität des Plans und der verschiedenen mit dem Plan verbundenen Transaktionen können die Schuldner bestimmte Schritte unternehmen, um den Plan im Vorgriff auf das Inkrafttreten des Plans umzusetzen und dessen Eintritt zu erleichtern, sodass das Inkrafttreten so bald wie nötig erfolgen kann. Dementsprechend glaube ich, dass ein guter Grund besteht, auf eine durch die Insolvenzregeln auferlegte Aussetzung zu verzichten, damit die vorgeschlagene Bestätigungsanordnung sofort nach ihrem Inkrafttreten wirksam werden kann."

Und das ist der neue Ausstiegsplan, der als Ergebnis vorgelegt wurde: • DIP/FILO-Kreditabschreibung: Da der Investor selbst die Quelle dieser Kredite ist, kann er diese Schulden effektiv abschreiben, indem er sich selbst bezahlt. Dadurch würde eine erhebliche Verbindlichkeit in Höhe von etwa 590 Millionen US-Dollar aus der Bilanz des Unternehmens entfernt Aktienbörse: Der Investor schlägt einen „All-Stock“-Deal zum Kauf der Aktien des Unternehmens unter Verwendung der Aktien seines Privatunternehmens vor. Dieser „Reverse Triangular Merger“ würde die Gründung eines neuen Unternehmens zu einem Bruchteil des Preises eines Standard-Börsengangs ermöglichen. Dies würde den Anteilseignern der Klasse 9 möglicherweise Eigenkapital am neuen fusionierten Unternehmen verschaffen. • Zusätzliche Vergütung: Der Investor bietet auch eine zusätzliche Vergütung der Klasse 6 an, indem er Eigenkapital in das neue fusionierte Unternehmen einbringt. Da davon ausgegangen wird, dass dieses fusionierte Unternehmen über ein solides Geschäftsmodell verfügt und in der Lage ist, potenziell große Mengen an NOLS zu nutzen, indem es das Geschäftsmodell und die Marke des Unternehmens in Kapitel 11 fortsetzt, ist der Vorschlag attraktiv genug, um die Ansprüche von zu erfüllen die meisten Mitglieder der Klasse 6. • Verlängerung von Unternehmensanleihen: Verbleibende Anleihegläubiger der Klasse 6 erhalten die Möglichkeit, ihre bestehenden Unternehmensanleihen in neue Unternehmensanleihen des fusionierten Unternehmens umzuwandeln. Der Erlös, den sie erhalten würden, wäre dann langfristig von größerem Wert als der aktuelle Ausstiegsplan Selbst diejenigen, die kein Interesse daran haben, Anteile an einem neuen Unternehmen zu erhalten, sind mit der vorgeschlagenen Vergütung zufrieden."

"Diese positive Spekulation besagt, dass sich hinter den Kulissen folgendes Spiel abspielt: Wenn alle verbleibenden physischen Vermögenswerte des Unternehmens verkauft werden, können die Erlöse die Verbindlichkeiten gegenüber Klasse 6 tatsächlich nicht vollständig decken. Die einzigen verbleibenden materiellen Vermögenswerte sind die Aktien des Unternehmens, die mit der Umsetzung des derzeit vorgeschlagenen Kapitels als wertlos gelten 11 Ausstiegsplan. Nun wird jedoch bekannt, dass eine externe Partei – nennen wir sie der Einfachheit halber „Der Investor“ – in den letzten Monaten die folgenden Aktionen durchgeführt hat: • Mithilfe von Proxys waren sie tatsächlich die Quelle des DIP und FILO-Darlehen und sind somit selbst Mitglied der Klassen 3 und 4 • Beachten Sie, dass diese beiden Klassen einen Schadenwert von ca. 590 Millionen US-Dollar haben • Sie haben erhebliche Anteile des Unternehmens gekauft Unternehmensanleihen und gehören somit selbst zur Klasse 6 • Obwohl der Kauf dieser Produkte in großen Transaktionen wahrscheinlich zu einer erhöhten Nachfrage und damit zu höheren Preisen geführt hat, ist dies ohne steigende Kosten möglich, wenn man dies heimlich und langsam tut • Sie besitzen außerdem bestimmte wandelbare Vorzugsaktien und Stammaktien-Warrants der Serie A, die beide in Stammaktien wandelbar sind, und können somit selbst Mitglied der Klasse 9 werden"

Easy Credit 🏴‍☠️

Immer wieder diese NOLs... https://www.reddit.com/r/ThePPShow/comments/16g283d/alixpartners_fee_statement_for_july_nols_still/?utm_source=share&utm_medium=mweb mit u.a. folgenden Inhalt... Erholungsanalyse für CODI/NOL Wiederherstellungsanalyse für Codi/NOL Genesungsanalyse für CODI/NOL Was gibt es noch nettes? Doc 2155 vom 11.9 Seite 31 von 75 "Yenumula (both APS) re: Texas tax claims Discuss with L. Crossen (BBBY) re: net operating loss modeling by Deloitte and input required from APS team on projected cancellation of indebtedness on funded deht using POR recoveries" "L.Crossen (BBBY) bezüglich: Nettobetriebsverlustmodellierung von Deloitte und vom APS-Team erforderliche Eingaben zum geplanten Schuldenerlass bei finanzierten Unternehmen" https://www.investopedia.com/terms/f/fundeddebt.asp#:~:text=Funded%20debt%20is%20a%20company's,the%20term%20exceeds%2012%20months. Was ist eine finanzierte Schuld? Unter Finanzierungsschulden versteht man die Schulden eines Unternehmens, deren Laufzeit mehr als ein Jahr oder einen Geschäftszyklus beträgt. Diese Art von Schulden wird als solche klassifiziert, da sie durch Zinszahlungen des kreditnehmenden Unternehmens über die Laufzeit des Darlehens finanziert werden . Finanzierte Schulden werden auch als langfristige Schulden bezeichnet, da die Laufzeit mehr als 12 Monate beträgt. Es unterscheidet sich von der Eigenkapitalfinanzierung, bei der Unternehmen Aktien an Investoren verkaufen, um Kapital zu beschaffen . Finanzierte Schulden verstehen Wenn ein Unternehmen einen Kredit aufnimmt, tut es dies entweder durch die Ausgabe von Schuldtiteln auf dem freien Markt oder durch die Sicherstellung der Finanzierung bei einem Kreditinstitut. Kredite werden von einem Unternehmen aufgenommen, um seine langfristigen Investitionsprojekte zu finanzieren, beispielsweise die Einführung einer neuen Produktlinie oder die Ausweitung der Geschäftstätigkeit. Unter gedeckten Schulden versteht man alle finanziellen Verpflichtungen, die sich über einen Zeitraum von 12 Monaten oder über das laufende Geschäftsjahr oder den laufenden Geschäftszyklus hinaus erstrecken. Dabei handelt es sich um den Fachbegriff für den Teil der langfristigen Schulden eines Unternehmens, der aus langfristigen Krediten mit fester Laufzeit besteht. Finanzierte Schulden sind verzinsliche Wertpapiere, die in der Bilanz eines Unternehmens ausgewiesen werden . Eine finanzierte Schuld bedeutet, dass sie in der Regel mit Zinszahlungen einhergeht, die den Kreditgebern als Zinsertrag dienen. Aus Sicht des Anlegers ist es umso besser , je größer der Anteil der finanzierten Schulden an der Gesamtverschuldung ist, die in der Schuldverschreibung im Anhang zum Jahresabschluss offengelegt wird..."