Diskussion zur BICO Group Aktie WKN: A2PX00 ISIN: SE0013647385 Forum: Aktien User: Hedgehog3

Danke 👍

Hey...nur zur Info es gibt hier so einige Kandidaten die den ganzen Tag nur S*** schreiben, da gehört dieser Kandidat den du fragst auch mit dazu. Lies dir die letzten größeren Kommentare auf dieser Seite durch, dann weißt du grob bescheid was das BICO Thema aktuell betrifft. An sich bleibt es eine riskante Anlage mit Potential aber auch einem Risiko zum Totalverlust. Ich sehe in BICO immer noch ein interessantes Invest und finde die aktuellen Kurse sehr spannend.

Warum? Glaubst Du an keine Erholung?

Auf kein Fall

Nein

Neu

Wie seht ihr die Zukunft von bico? Lohnt sich hier ein Invest?

Fraglich bleibt dennoch, wie schnell BICO die Umsätze bei Biosero wieder nach oben bekommt, um keinen weiteren Cashburn zu erleiden. Nach meinen groben Daumen-Berechnungen bräuchte Biosero bei gleichbleibenden Produktmargen ca. 110mSEK Umsatz pro Quartal um EBIT-break even zu schaffen. Der jüngst verkündete neue Auftrag über 15mUSD von Sep bis Ende 2026 bringt ca. 2,5 mUSD pro Quartal, da es aber einen hohen Frontload gibt, könnte das in Q3 und Q4 diesen Jahres ggf. jeweils +4mUSD (ca. +35mSEK) je Quartal ausmachen, was schon mal helfen sollte. Hatte es in dem Call aber so verstanden, dass es weniger ein generelles kundenseitiges Nachfrageproblem gäbe, aber Biosero sich mit seinen bisherigen Strukturen, Prozessen und Ressourcen schwer tat (u.a. wenig Standardisierung, kein Stage-Gate-Projektmanagement, etc.) Aufträge auch innerhalb vertretbarer Zeiträume abzuarbeiten. Von daher wohl auch der lokale CEO Wechsel, diverse Stellenausschreibungen inklusive eines dedicated Head of Operation, etc. Die große BICO-Wette lautet also derzeit: Bekommt Biosero die Umsätze schnell wieder auf ein höheres Level(?) Falls man das dem Unternehmen zutraut, wären die jetzigen Kurse Schnäppchenkurse. Falls das aber nicht gelingen sollte, sieht es ziemlich düster aus...

Ganz genau. 👍

Interessant. Ich hatt den Bericht im August noch anders interpretiert und heute noch einmal gesichtet. Also in Summe ergibt sich: Gesamter Cashbestand (cash und bar Bestand): ca. SEK 1.376 Mio Noch offene Wandelanleihe: ca. SEK 1.008 Mio Freie Liquidität nach Tilgung: ca. SEK 368 Mio Das bedeutet: Selbst nach vollständiger Rückzahlung der Wandelanleihe im März 2026 hätte BICO noch rund 370 Mio SEK an Cash-Polster übrig.

Siehe den jüngsten Q2 Report...