IDORSIA AG SF-,05 WKN: A2DTEB ISIN: CH0363463438 Kürzel: IDIA Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Melde mich dazu nächste Woche nochmal. Sehr viel los dieses Wochenende 😄. Noch einen schönen Abend und Sonntag!

Hier eine korrigierte und ergänzte Version meines Posts von gestern Abend. Jag das doch mal durch eine KI: Ich habe mich noch ein wenig mit den erweiterten MFN Verträgen beschäftigt, die die nachfolgend genannten Big Player (BP) im Gegenzug für Zollerleichterungen mit der Trump Administration ratifiziert haben. «Erweitert» meint in diesem Zusammenhang, dass die (Zweit-) Niedrigstpreisbindung nicht nur für Medicare (GLOBE & GUARD), Medicaid (GENEROUS) sondern auch für alle Privatversicherten der USA gilt. Diese Verträge gelten nicht nur für die umsatzstärksten, zugelassenen Medikamente, alle Neuzulassungen, sondern auch für M&A Aktivitäten der genannten Unternehmen. Dies würde, wie bereits erklärt, bedeuten, wenn ein BP eine Pipeline oder ein Asset eines anderen Unternehmens erwirbt, welches sein Produkt (oder eine Neuentwicklung) an einen Vertragspartner in eines der genannten OECD Länder (8 oder 19 / GUARD-Modell) auslizensiert hat, gelten automatisch die niedrigen Preise in diesen Ländern. Richtig unangenehm sind dabei Länder wie Japan oder Südkorea, da diese ein staatliches Gesundheitswesen haben, dass im Allgemeinen sehr niedrige Preise verhandelt bzw. diktiert. Gott sei Dank hat Idorsia das Japan und Südkorea Business (APAC Region) an Nxera verkauft, die Marktlancierung von Apro «in die Länge» gezogen und die Zulassungen in den USA für Quiviviq und Apro bereits in der Tasche. Es wird auch deutlich, warum Viatris unbedingt die Auslizensierung von Ceneromid von Nxera zurückhaben wollte. Viatris wäre sonst die Handhabe zur Marktlancierung (ja / nein) aus der Hand genommen worden und sie hätten die niedrigen Preise, auch in den USA anbieten müssen. Weiterhin sind Selatrogrel, Ceneromid und Apro im SPV – als eine eigenständige, „cleane“ juristische Person, falls doch jemand einen Zusammenhang konstruieren will, um Preise in den USA zu drücken. Der Schlüssel liegt, zur Erinnerung, in der Vermeidung von Lizenzen in OECD Ländern mit niedrigen Medikamentenpreisen – das Ganze wird übrigens im MFN kaufkraftbereinigt. Anzumerken ist, dass alle genannte natürlich ein Interesse an Assets oder Entwiklungen haben, die von dem Szenario nicht betroffen sind. Das Ganze ist preistreibend – das weiss auch Viatris. Dabei liegt in Idorsia Ländergesellschaften der zusätzliche Vorteil das man die Firma, bei Bedarf, relativ einfach filetieren kann. Bitte spielt das Alles selbst nochmal mit eine KI durch. So und nun noch die BP Unterzeichner: AbbVie, Amgen, AstraZeneca, Boehringer Ingelheim, Bristol Myers Squibb, Eli Lilly and Company, EMD Serono (Merck KGaA), Genentech (Roche), Gilead Sciences, GSK, Johnson & Johnson, Merck & Co., Novartis, Novo Nordisk, Pfizer, Regeneron, Sanofi.

8 CHF in 12-24 Monaten? N.m.P passieren wir die 10 bis Jahresende

Das hat aber wenig mit der Zusammenarbeit mit Viatris und den Risiken und Chancen der MFN Verträge und Zollandrohungen zu tun. Hast Du mal überlegt, wenn genau das der Werttreiber Nr. 1 ist, die Möglichkeit, das Unternehmen in ein USA Geschäft und ein Restwelt Geschäft zu trennen?

Mein persönliches 12–24-Monats-Kursziel wäre CHF 8, wenn QUVIVIQ die aktuelle Wachstumsdynamik beibehält. Das Interessante ist aber das asymmetrische Szenario: Wenn QUVIVIQ wirklich ein Blockbuster wird und Lucerastat erfolgreich ist, halte ich CHF 10–14 durchaus für möglich. Umgekehrt kann die Aktie bei enttäuschender Pipeline oder erneutem Finanzierungsbedarf auch auf CHF 3–4 fallen. Kurz gesagt: Bei CHF 6.20 = Kaufen ja, aber nur als spekulative Position und eher in Tranchen.

Lustig: Wenn du Idorsia (SIX: IDIA) meinst: Ja, ich finde die Aktie aktuell interessant – aber eher als spekulative Beimischung, nicht als solides Basisinvestment. Warum ich sie interessant finde: QUVIVIQ wächst stark: Im 1. Halbjahr 2026 stiegen die Verkäufe auf CHF 91 Mio., +62 % gegenüber Vorjahr. Für 2026 hält Idorsia an rund CHF 200 Mio. QUVIVIQ-Umsatz fest. � finanzen.ch +1 Mehrere mögliche Kurstreiber: Aprocitentan (TRYVIO/JERAYGO), Lucerastat gegen Fabry sowie weitere Pipeline-Projekte. � Idorsia +1 Die Finanzierungssituation wurde 2026 deutlich verbessert: Idorsia hat mit Pharmakon eine Finanzierung von bis zu CHF 250 Mio. vereinbart und die alte New Money Facility zurückgezahlt. � Idorsia +1 Der Aktienkurs lag Ende Juli bei etwa CHF 6.20. � finanzen.ch Aber die Risiken sind erheblich: Im H1 2026 machte Idorsia trotz des Wachstums noch einen operativen US-GAAP-Verlust von CHF 63 Mio. � finanzen.ch Die Aktie hängt stark davon ab, ob QUVIVIQ weiter schnell wächst und ob Pipeline-Produkte kommerziell erfolgreich werden. Finanzierung/Schulden und mögliche weitere Kapitalmassnahmen bleiben ein wichtiger Risikofaktor. Biotech-Aktien können bei Studien- oder Zulassungsenttäuschungen sehr schnell 20–40 % oder mehr verlieren. Meine Einschätzung Szenario Einschätzung 3–5 Jahre 🟢 Interessant, wenn du hohe Risiken akzeptierst 1 Jahr 🟡 Stark von News/Katalysatoren abhängig Defensives Investment 🔴 Eher ungeeignet Spekulative Position 🟢 Ja Jetzt alles auf einmal kaufen 🔴 Würde ich nicht

Wie von mir vermutet. Ein Vertrauensbeweis in das Unternehmen, denn JPC und Martine werden die Aktien halten. Idorsia fliessen 5.42 Mio Cash in die Kasse, die Gesamtzahl der ausstehenden Aktien erhöht sich um moderate 1.38% (es waren Warrents, keine direkten Käufe) Acde, zwei Fragen: Hast Du zwischenzeitlich einen Account bei WO angelegt, bzw. hattest Du schon einen? Eine Bordmail dort wäre super. Konntest Du meinen Post hier von gestern Abend anschauen und mit einer KI diskutieren? Danke vorab und einen schönen Abend.

Die beiden größeren Aktienerwerbs-Transaktionen gestern sind übrigens von den Clozels selbst ausgegangen. Ich bin mir nicht sicher inwiefern das jetzt relevant ist oder nicht https://www.ser-ag.com/de/resources/notifications-market-participants/significant-shareholders.html?issuedBy=IDORSIA&dateFrom=20250815#/shareholder-details/ZA02-000000000SH33

Kopiere hier den Abschiedsbrief 🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣 Wird wieder mal Zeit mit weinen und ICH SCHWÖRE 🤣🤣🤣🤣🤣🤣

RF jeder lacht dich aus wie bei Docm 🤣🤣🤣🤣🤣

RF jeder ignoriert dich 🤣🤣🤣🤣🤣

RL wir wissen alle das ein AL 🤣🤣🤣🤣🤣 musst uns nicht täglich beweisen 😅🤣🤣🤣🤣

So ein AL 🤣🤣🤣🤣🤣🤣 kopiert jeden Text!!!!!! 🤣🤣🤣🤣🤣🤣🤣

2. Ausgabe: Schönen guten Samstag zusammen. Ich habe heute morgen die gestrigen Posts von “Z16” nochmals durchgelesen. Innert knapp 3 Std. wurden 26 “Hasskommentare” in diesem Forum veröffentlicht. Als “Supplement” meldete sich dann auch noch seine Ehefrau “M1” zu Wort? Eigentlich müsste ich mich persönlich per sofort von solchen “Niederträchtigkeiten” fernhalten! Doch alles sich gefallen lassen ist nicht ganz einfach. Aber - ich werde es, egal was auch zeitnah auf mich zukommen wird, die Finger von der Tastatur lassen…! Ich habe mir überlegt wie man diese “unwürdigen Schmähungen” sofort unterbinden könnte? Die perfekte Lösung wäre: Warum können solche narzisstischen und menschenunwürdigen Kommentare, z.B. nicht von anderen Forumsmitgliedern unwiderruflich und eigenhändig gelöscht werden. Dann hätte man endgültig Ruhe von diesem “ewigen Schreibterror” und man könnte endgültig den Weg frei machen für ein friedvolles, sachbezogenes und interessantes “Forumleben”, wohl verstanden, nur unter (investierten) IDORSIA-Börsianern erfreuen….! So würden diese absurden “Seifenopern” endgültig der Vergangenheit angehören….! Schlusszitat: Wahrscheinlich ist das aber nur erhofftes Wunschdenken? Schade…