STANLEY BLACK & DECKER WKN: A1CTQA ISIN: US8545021011 Kürzel: SWK Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Die übertreiben jetzt wieder in die andere Richtung

Stanley Black & Decker: Auf diesen Dividendenkönig kann man bauen. Diese Dividendenaktie punktet mit Königsstatus, starker Marke und Turnaround-Fantasie. Kontinuierliche Ausschüttungen seit fast 150 Jahren lassen die Konkurrenz blass aussehen. Die Reihe der Dividendenkönige hat sich etwas gelichtet, da 3M und Leggett & Pratt zuletzt aus der Güteklasse herausfielen. Nachdem wir uns im Dividenden-Radar der vergangenen Woche mit dem extrem hoch rentierenden Reeder SFL Corporation aus dem Umfeld der norwegischen Fredriksen-Gruppe gewidmet haben, soll im aktuellen Bericht wieder ein Unternehmen im Fokus stehen, dass zu der sichersten Anlageklasse für Dividendenanleger zählt: Stanley Black & Decker. Der Werkzeugriese mit einer 182-jährigen Geschichte ist weltweit bekannt für Marken wie Black+Decker, DeWalt und Craftsman. Trotz seiner langen Geschichte und starken Marken stand das Unternehmen in den letzten Jahren unter Druck. Doch nun gibt es Anzeichen für eine Wende: Am Montag, dem 12. Mai 2025, stieg die Aktie um knapp 16 Prozent, nachdem die USA und China eine 90-tägige Reduzierung der gegenseitigen Zölle vereinbart hatten. Diese Entwicklung verbessert die Geschäftsaussichten für Stanley Black & Decker erheblich, da das Unternehmen zuvor prognostiziert hatte, dass die Zölle den Jahresgewinn um etwa 0,75 US-Dollar pro Aktie reduzieren würden. Dividendenadel Stanley Black & Decker ist ein Dividendenkönig mit über 50 Jahren kontinuierlicher Dividendenerhöhungen. Aktuell beträgt die Dividendenrendite etwa 4,6 Prozent, basierend auf einer vierteljährlichen Ausschüttung von 0,82 US-Dollar pro Aktie. Trotz der Herausforderungen der letzten Jahre hat das Unternehmen seine Dividende seit 1968 verlässlich erhöht, was die Verpflichtung gegenüber den Aktionären unterstreicht. Stanley Black & Decker blickt auf eine beeindruckende Unternehmensgeschichte zurück, die bis ins Jahr 1843 reicht. Damals gründete Frederick Trent Stanley in New Britain, Connecticut, eine kleine Werkstatt zur Herstellung von Eisenwaren wie Bolzen und Scharnieren. Parallel dazu gründeten S. Duncan Black und Alonzo G. Decker im Jahr 1910 in Baltimore, Maryland, das Unternehmen Black & Decker, das 1917 das erste tragbare Elektrowerkzeug mit Pistolengriff und Abzug entwickelte. Im Jahr 2010 fusionierten diese beiden Traditionsunternehmen zur heutigen Stanley Black & Decker, dem weltgrößten Werkzeughersteller. Sehr beeindruckend ist auch die Dividendenhistorie des Unternehmens: Seit 148 Jahren wurden ununterbrochen Dividenden ausgeschüttet – ein Rekord unter den Industrieunternehmen an der NYSE. Insgesamt 515 aufeinanderfolgende Quartale mit Dividendenzahlungen. Erhöht wurden die Ausschüttungen in jedem der vergangenen 57 Jahre. Im Schnitt der vergangenen zehn Jahre betrugen die Erhöhungen pro Jahr 4,7 Prozent.

Geschäftsmodell: Von Schraubenziehern zu Smart Tools Das Unternehmen operiert in zwei Hauptsegmenten, Tools & Outdoor mit den Marken DeWalt, Stanley, Black+Decker und Craftsman, sowie Industrial, wozu Befestigungstechnik und Automatisierungslösungen zählen. In den letzten Jahren sah sich Stanley Black & Decker mit Herausforderungen wie Lagerüberhängen und Inflationsdruck konfrontiert, insbesondere nach der COVID-19-Pandemie. Zu der Zeit wurden die Bestände aufgrund der hohen Nachfrage nach Heimwerk-Geräten kräftig aufgestockt, nur um dann jahrelang die Bilanzen zu belasten. Der Aktienkurs schloss am 10. Mai 2021 auf dem Allzeithoch von 220,69 US-Dollar, bevor es dann kontinuierlich bergab ging. Aktuell notieren die Titel etwa zwei Drittel unter ihrem damaligen Hoch. Die Probleme, die zu diesem Einbruch geführt haben, werden jedoch aktiv angegangen. Turnaround-Kurs: Sparen, optimieren, fokussieren Unter der Leitung von CEO Donald Allan verfolgt das Unternehmen eine klare Strategie zur Kostensenkung und Effizienzsteigerung. Ziel ist es, bis Ende 2025 Einsparungen von 2 Milliarden US-Dollar zu realisieren. Maßnahmen umfassen den Abbau von Lagerbeständen, Personalreduktionen und die Digitalisierung von Prozessen. Erste Erfolge sind zwar sichtbar, mit einem positiven Free Cashflow und einer Erholung der Margen, bislang aber kaum eingepreist. Zu stark belasteten die Unsicherheiten im Zuge der US-Handelspolitik. Stanley Black & Decker legt unter dem neuen CEO Allan (seit 2022) großen Wert auf Kapitaldisziplin. Nach einer Phase aggressiver Expansion liegt der Fokus nun auf dem Schuldenabbau und der Stabilisierung der Bilanz. Trotz temporärer Gewinnrückgänge wurde die Dividende beibehalten, was das Vertrauen des Managements in die langfristige Ertragskraft des Unternehmens zeigt. Peer-Vergleich: Qualität gegen Zyklik Im Vergleich zu Wettbewerbern wie Illinois Tool Works, Snap-on und Makita verfügt Stanley Black & Decker zwar über ein höheres Kurs-Gewinn-Verhältnis, aber auch über eine überdurchschnittliche Dividendenrendite. Die höhere Bewertung kann darauf hindeuten, dass Investoren höhere zukünftige Gewinne oder ein stärkeres Wachstumspotenzial erwarten

Die kommende Dividende wird um 1,22% gesteigert. ✌🏼

Stanley Black & Decker Inc. übertrifft im zweiten Quartal mit einem Gewinn je Aktie von 1,08 USD die Analystenschätzungen von 0,41 USD. Umsatz mit 3,9 Mrd. USD unter den Erwartungen von 4 Mrd. USD.

https://www.handelsblatt.com/politik/international/usa-ploetzlich-lenkt-trump-bei-china-und-fed-ein-boerse-erwartet-neue-rally/100123263.html Weitere Annäherung mit China... Das dürfte werten mit viel China exposure sehr helfen

Ich Frage mich ob das aktuelle PEG Ratio wirklich realistisch ist.. Wenn das Unternehmen aber das wirklich erreichen könnte dann ist es aktuell definitiv ein Kauf!! Aktuell haben wir hier laut SBD n Peg weit unter 1... Glaubt ihr das ist realistisch? Sollten bei den kommenden Zahlen in ner Woche oder so die Prognosen weiter runtergeschraubt werden und die Earnings nicht erreicht werden dann sieht's sehr übel aus...

Nun, Stanley produziert aktuell um die 40% in China ..Die Zölle treffen das Unternehmen also schon stark.. Gestern kam ja n bisschen Hoffnung auf bzgl des China Tariff war... Aber letztendlich muss ne dauerhafte Lösung her und Mr Orange ist da nicht gerader ne Hilfe mit seinem China Hass .. Bewertungstechnisch ist aktuell nur auf Free Cash Flow Basis ne unter-Bewertung da . EPS ist ja enorm eingebrochen in den letzten Jahren... Sollte ne Rezession in den USA kommen was nun mehr als wahrscheinlich ist dürfte das n weiterer negativer Faktor sein .. Ist aber aktuell n interessanter Bereich für n kurzfristigen News getriebenen Rebound...

Bin auch eingestiegen. Die Dividende hat mich überzeugt. Sind ja mehr als bissl Heimwerken.

Allmählich ist der Kurs echt interessant geworden. Die Firma hat ja ein gewisses Standing und umfangreiche Erfahrung - auch mit schweren Zeiten. Aber gebaut und gewerkelt wird doch eigentlich immer und gerade auch in den USA muss einiges erneuert werden - spätestens nach dem nächsten Hurrikan.

🖖

Schwierige Branche gerade. Derzeit sehe ich kein Wachstum oder Fantasie. Bleibt bei mir Watch

Ich habe unter anderem zum ersten Mal Aktien von Black & Decker gekauft 😊 & auch sonst über sämtliche Branchen aufgestockt. Der CNN Fear & Greed Index steht bei vier, was extrem ist.Das ist ein deutlicher Kontraindikator.

Geht mir auch so. Kurz vor US Handelsstart alles losgeworden 😁

Wird eine Reihe von Insolvenzen mit sich ziehen