AMAZON WKN: 906866 ISIN: US0231351067 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Biden spricht jetzt: Russischer Angriff auf die Ukraine weiter eine Möglichkeit.

Immer wieder von den Amis runter geknüppelt ?

Ein nachhaltiger Sprung über 3200€ wäre mal wichtig - ansonsten kann es auch noch viel tiefer gehen...

Von plus 2% ins minus , wtf

Das GAP ….

+248% in 5 Jahren reichen ja nicht.

Underperformer non Stop!

Seitwärts for ever ohne split

Wie immer, paar Prozent nach oben, dann nach unten

was ist denn heute los mit unserer Aktie?

Quelle: https://seekingalpha.com/article/4486761-amazon-stock-buy-long-term-investor

Fazit Amazon ist der dominierende Marktführer in der E-Commerce-Branche und ein klarer Favorit im Cloud-Infrastrukturgeschäft. Ihr Umsatz und ihr operativer Cashflow sind in den letzten zehn Jahren in beeindruckendem Tempo gestiegen. Ich gehe davon aus, dass sich der Trend fortsetzen wird. Der größte Teil ihres zukünftigen Wachstums wird von AWS kommen, was die Gesamtmargen verbessern wird. Die aktuelle Marktvolatilität bot eine seltene Gelegenheit, Aktien unterhalb des Eigenwerts zu gewinnen. Ich erwarte von hier 10-20% Aufwärtstrend.

Wir haben jedoch immer noch eine sehr starke Wirtschaft, und ich erwarte, dass sich die wirtschaftliche Erholung beschleunigen wird, da die Ängste von Omicron nachlassen. Einige Unternehmen haben bereits damit begonnen, die Covid-Leitlinien zu lockern. Außerdem werden Unternehmen immer besser im Umgang mit Engpässen in der Lieferkette. Ich gehe davon aus, dass sich noch in diesem Jahr ein Bullenmarkt wieder zusammenschließen wird, und die Amazon-Aktie wird stark zurückkommen. Wie bereits erwähnt, prüft die FTC einen Kartellfall der Übernahme von MGM Studios durch Amazon. Die Untersuchung wird sicherlich den Akquisitionsprozess verlangsamen und das Umsatzwachstum von Amazon durch die Übernahme verzögern. Obwohl es angesichts der günstigen Priorität (AT&T- und Disney-Fälle) schwierig ist, das rechtliche/regulatorische Ergebnis vorherzusagen, kann ich mir nicht vorstellen, dass dieser Deal von der FTC blockiert würde. Außerdem wäre ein gescheiterter Übernahmeversuch für Amazon nicht das Ende der Welt. Sie haben bereits viel Wachstum aus bestehenden Unternehmen und verfügen über erhebliche finanzielle Ressourcen für andere Akquisitionen.

Die Schätzung ergab, dass der aktuelle Aktienkurs einen Aufwärtstrend von 10-20% aufweist. Die anhaltende Marktvolatilität schuf eine seltene Gelegenheit, Amazon-Aktien im Vergleich zu ihrem inneren Wert mit Abschlag zu ergattern, und die Anleger sollten sie nutzen. Preisziel Auf den Kopf gestellt Basisgehäuse 3.157,92 $ 3 % Bullischer Fall 3.395.02 $ 11 % Sehr bullischer Fall 3.778,93 $ 23 % Die Annahmen und Daten, die für die Preiszielschätzung verwendet werden, sind im Folgenden zusammengefasst: WACC: 7,5 % EBITDA-Wachstumsrate: 23 % (Basisfall), 25 % (Bullish Case), 28 % (Sehr bullischer Fall) Aktuelles EBITDA: 59,2 Milliarden Dollar Aktueller Aktienkurs: 3.065,87 $ (02/11/2022) Steuersatz: 20 % Risiken Insgesamt erwarte ich, dass sich die Marktvolatilität in den nächsten Monaten fortsetzen wird und sich der Markt mit wilden Schwankungen seitwärts bewegen wird. Anfang letzter Woche zeigte der Markt einige Anzeichen dafür, dass er nach soliden Gewinnen von Unternehmen zurückkehrte, aber dann kamen die Inflationsdaten heißer als erwartet und zerschlug kaltes Wasser auf die Marktstimmung. Jetzt sprechen einige Experten über die Möglichkeit, dass der Zinssatz um 50 Basispunkte anstelle von 25 Basispunkten steigt, was der Stimmung weiter schaden würde. Amazon wird nicht immun gegen die marktweiten Schwankungen sein.

Auch ihre Bilanz ist stark. Sie haben 96 Milliarden Dollar Bargeld und kurzfristige Investitionen in ihrer Bilanz gegenüber 55 Milliarden Dollar langfristigen Schulden. Außerdem liegt ihre gedeckte Quote bei 13,75x, was bedeutet, dass sie weit von jeder finanziellen Notlage entfernt sind. Diese starke Bilanz und Haufen Bargeld werden sicherlich ihr Streben nach Neugeschäftskäufen unterstützen, um ihr Wachstum und auch den Erwerb von Technologie und Talent anzukurbeln. Eigenwertschätzung Ich habe ein DCF-Modell verwendet, um den intrinsischen Wert von Amazon zu schätzen. Für die Schätzung habe ich das EBITDA (59,2 B $) als Cashflow-Proxy und den aktuellen WACC von 7,5% als Abzinsungssatz verwendet. Für den Basisfall ging ich von einem EBITDA-Wachstum von 23 % (Seeking Alpha Consensus) für die nächsten 5 Jahre und ein Nullwachstum danach (Null-Terminalwachstum) aus. Für den bullischen und sehr bullischen Fall ging ich für die nächsten 5 Jahre von einem EBITDA-Wachstum von 25 % bzw. 28 % und danach von Nullwachstum aus. Angesichts ihres schnellen Wachstums aus bestehenden Segmenten und zukünftigen Akquisitionen denke ich, dass das EBITDA-Wachstum von 25-28% weit im Vernunft liegt.