EVOTEC WKN: 566480 ISIN: DE0005664809 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

AdHoc dürfte bald rausgehen

Das Ding geht heute wieder unter 8Euro.

Das Ding geht heute wieder unter 8Euro.

Nachdem es keine EBITDA-Vorhersage gibt und der EBITDA-Konsens der Analysten für 2025 unter 100 Millionen liegt, sind selbst 20 Euro zu teuer, das wäre ein weit über dem Branchen-Durschnitt liegender EV/EBITDA-Multiple. Sorry, aber deine 30 Euro Kurse wird es ziemlich sicher selbst mit einer Übernahme nicht geben, und das jetzt nicht wegen einer simplen Multiple-Überlegung, sondern generell wird auf dem Mindestpreis (der sich aktuell im Bereich 6-7 Euro bewegt) in der Regel keine Prämie von 300% oder höher bezahlt. Das war selbst bei Morphosy, weil es ja so gerne als Vergleich gebracht wird, nicht der Fall. Gerne irre ich mich, aber alles im Bereich größer 15-20 Euro ist meiner Meinung nach sehr unwahrscheinlich.

Ich bin ganz ehrlich, auch die 30€ sind mir ein bisschen knapp. Stand heute sollte man damit aber wohl zufrieden sein. Wenn man bzgl EBITA aber da ist, wo der CEO uns hinsteuert im nächsten Jahr, dürfte der Kurs auch von ganz allein wieder jenseits der 20€ stehen und dann wären auch 30€ zu wenig…

Wichtig ist jetzt, dass der Kurs schnell nach oben kommt. Am Ende werden wir darauf dann den 100% Aufschlag bekommen(wenn denn eine Übernahme käme). Kein Bock hier mit 20€ rausgesqueezt zu werden. Der Laden ist in wenigen Jahren weitaus mehr wert mit Evo Biologics.