AAREAL BANK Forum: Community User: 123abc

Divirendite 7,5%

http://www.deraktionaer.de/aktie/wirecard--aktie--faz--insider--leerverkaeufer--aussage--staatsanwaltschaft--skandal--financial-times--boersenbriefing-441780.htm

Dividendenrendite knapp unter 10% steigend, KGV bei etwa 7 - 7,5, Buchwert beim doppelten des Kurses. Unter 50 hier aktuell für mich kein Verkauf und an der Börse vermutlich auch nur Leerverkauf durch die Computer.

au backe, wenn die an der Börse auch so schief denken wundert mich nichts mehr. - Wieso sollten sie höhere Zinsen zahlen müssen? Und wenn dann gehen diese höheren Zinsen in die Tasche der Aareal. - Wenn die Löhne im Land steigen werden italienische Unternehmen eher mehr verkaufen als weniger (mehr Kaufkraft) - Wenn jetzt der Wert der Immobilie fällt hat zunächst niemand ein Problem, allenfalls der Kreditnehmer, der einen höheren Kredit am Laufen hat als seine Bude noch wert ist. Wenn er dann sagt dass es sich gar nicht mehr lohnt, den Kredit zu bedienen, was er nicht tun wird (alleine schon weil die Grundannahme dass Hauspreise fallen nicht zutrifft), dann hat die Bank auch kein allzugroßes Problem, denen gehört das im Zweifel die nicht bezahlte Immobilie und gegen den Kreditausfall ist man durch entsprechende Risikorücklagen abgesichert. Falls nicht wird man wohl durch die EU gerettet. Hier ist m.E. so gut wie NULL Risiko.

wenn aber italienische Unternehmen höher Zinsen höhere Löhne bezahen müssen, Verkauft das Unternehmen nichts der Kreditnehmer hat keine Arbeit also nicht mehr genug Geld und wenn jetzt der Wert der Imo. fällt hat immer die Bank ein Problem.

Wenn niemand mehr fliegt, könnte Lufthansa auch Probleme bekommen. Wenn keiner mehr Auto fährt, haben Autobauer Probleme. Und ja, wenn die breit gestreuten Kunden der Aareal ihre Kredite nicht mehr bedienen bekommt diese Bank Probleme. Passiert nur alles nicht. Wieso sollte ein italienischer Unternehmer nicht mehr seinen Kredit zurückbezahlen, nur weil der italienische Staat verschuldet ist? Ein Deutscher muss doch auch seinen Hauskredit abbezahlen, obwohl Deutschland Schulden hat. btw: Italien kann seine Schulden bezahlen und wird es immer können. Die einzige interessante Frage ist hier, ob die Dividende "nur" stagniert oder auf 2,6x Euro angehoben wird oder ob es wieder eine Erhöhung um 0,5 Euro auf 3 Euro gibt. Die Gewinne geben es ja her, aber vll. will man weiter wachsen und braucht Geld für die nächsten Zukäufe...

Durch die mögliche italienische Rezession könnte die Aareal ebenfalls Probleme bekommen, wenn Italien seine Kredite nicht mehr begleichen kann. Ca. 66% des Eigenkapitals der Aareal sind wohl italienische Schulden.

Der Unternehmensgewinn zieht um schätzungsweise 12% an (ca. 3,6 statt 3,2). Abgesehen davon dass der Kurs (-35%) dieser Entwicklung bedingt gerecht wird, weil die Kursbildung an der Börse mal wieder schief läuft, gibt das durchaus Stoff für eine Erhöhung. Ggf. so um 6&% auf 2,65 Euro. Stagnation wären auch ok. Dann halt 6% Dividendenrendite auf den Buchwert (und knapp 10% auf den aktuellen Aktienpreis)

ASH so ein Unfug. Das Eigenkapital liegt hier bei fast dem doppelten des Kurses. Und wie Wilbald schon sagt: es ist eine Bank. Giralgeld und so.

ASH Klar ist die Bank total verschuldet, aber es handelt sich bei der Firma um eine Bank. Die verleiht nicht ihr eigenes Geld sonder das Geld der Zentralbank oder der Einlagen. Somit ist eine Verschuldung von mehr als 1000 % bei einer Bank normal. Ganz im Gegenteil wäre eine geringe Verschuldung bei einer Bank sogar ein negatives Zeichen.

Die Bank ist total verschuldet

denke die div wird stagnieren dieses mal. maximal eine anhebung um 10 cent. aber ich rechne eher mit stagnation.

Kurs könnte hier bei 50 Euro stehen, würde auch Käufer finden.

Ob es eine Dividendenerhöhung geben wird? Hier wurde ja mal vermutet, dass es auf 2,64 hochgehen könnte nach zuletzt 2,5. Verdient werden um die 3,5-3,8 Euro, von daher sollte das drin sein.

Ein anderer hat es auf 32€ gesenkt aber auf Buy gelassen. Typischer Fall von Panikverkauf?!

schau dir doch die letzte Herabsetzung auf 25,5 an. dazu das umfeld, jetzt itaöien und das wachstum allgemein in der EU das zieht bei banken halt immer. sehr überraschend finde ich die reaktion gerade nicht