GERRESHEIMER WKN: A0LD6E ISIN: DE000A0LD6E6 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Da ich an die Zukunft von GH felsenfest glaube, benutze ich kein SL, will ja nicht mit meinem dicken Minus raus gekickt werden, Oder glaubt hier jemand das GH für etwa 35€ über den Ladentisch geht und den Besitzer wechselt? Wer sollte das im übrigen sein? Die müssen dann auch das harte Alltagsgeschäft weiter führen und mit Gewinn Medizin in Fläschchen füllen. 😉

Stimmt,Risiko ist da.Aber ich habe nicht ganz soviel investiert und warte nun ab. Für mich bleibt GM dennoch spannend!Ob Übernahme oder Verkauf von Sparten könnte immer für eine kurzfristige Überraschung geben.Aber eine Talsohle haben wir in etwa und auch der RSI ist sehr niedrig…

🔹 1. Aktuelle Ausgangslage (Q3 2025) Adj. EBITDA LTM ≈ € 429 Mio Net Debt (inkl. Bridge) ≈ € 1,78 Mrd Leverage ≈ 4,15× --- 🔹 2. Annahmen zum MG-Verkauf MG-EBITDA = € 120 Mio EBITDA nach Verkauf = 429 – 120 = € 309 Mio Multiple = 6× / 7× / 8× Verkaufserlös wird vollständig zur Schuldentilgung verwendet --- 🔹 3. Berechnung Bei 6× Multiple MG-Wert = € 720 Mio Net Debt neu = 1 780 – 720 = € 1 060 Mio Leverage neu = 1 060 / 309 = 3,4× --- Bei 7× Multiple MG-Wert = € 840 Mio Net Debt neu = 1 780 – 840 = € 940 Mio Leverage neu = 940 / 309 = 3,0× --- Bei 8× Multiple MG-Wert = € 960 Mio Net Debt neu = 1 780 – 960 = € 820 Mio Leverage neu = 820 / 309 = 2,7× --- 🔹 4. Interpretation Aktuell (Q3 2025) = 4,15× → relativ hoch Nach MG-Verkauf (7×) = 3,0× → deutliche Verbesserung Nach MG-Verkauf (8×) = 2,7× → komfortabler Bereich --- 🔹 5. Fazit ✅ Vor Verkauf: 4,15× = hoch, aber im Rahmen ✅ Nach Verkauf (7×): ca. 3,0× = solide Entschuldung ✅ Bridge wird größtenteils getilgt ⚠️ EBITDA-Rückgang muss operativ kompensiert werden --- Kurz gesagt: Nach dem MG-Verkauf würde Gerresheimer AG von 4,15× auf etwa 3× Leverage fallen – eine klare Bilanzverbesserung.

Finde es gut, dass es hier auch viele kritische und differenzierte Stimmen gibt. Die halten den Ball auch ein wenig flach. Ich persönlich sehe mein Invest in eine kurzfristige technische Erholung auch als erhöhtes Risiko. Dafür aber zumindest mit SL abgesichert.

Out!

Korrekt, Geld wird in die Kassen gespült und Eigenkapital vermindert sich ;)

Die da wäre? Ca. 1,9 Mrd.?

🥱

Verkauf MG Sparte Powerhouse ist beschlossen, bring viel frisches Geld, ist in Vorbereitung ,vergessen zu erzählen...?, ich vergaß, der Fokus hier im Forum liegt bei 75 % der Teilnemer auf den negativen Aspekten, warum wohl 😉

man sollte da vllt eher auf die Nettoverschuldung schauen.

2,2 Mrd.

Verbindlichkeiten sind aber ganz schön hoch oder ? 🤔

Habe gerade auch noch ein paar Stücke ins Depot gelegt.

GH schlägt sich verdammt gut. Heute alle auf Tauchstation💪

Warum denn ?