Microvast WKN: A3CV9D ISIN: US59516C1062 Forum: Aktien User: WALL.E

"And EV Sector and MVST are stupidly cheap" https://seekingalpha.com/news/4570078-stupidly-cheap-bill-ackman-sees-10x-potential-in-fannie-and-freddie-amid-middle-east-conflict

Danke, halt uns am laufenden 🙏🏻

Hier ist nochdie kondensierte Analyse, warum die nächsten Wochen über Totalverlust oder Short-Squeeze entscheiden. ​1. Der technologische Burggraben (Oshkosh & USPS) ​Warum wechselt Oshkosh nicht einfach den Batterie-Lieferanten für die 165.000 Postautos? ​Die Specs: Das NGDV braucht 94 kWh auf engstem Raum. Standard-LFP ist zu schwer und kälteempfindlich, normales NMC hält nicht lang genug für ein 20-Jahre-Flottenfahrzeug. ​Microvasts USP: Die in Clarksville geplante Gen-4-Chemie (MpCO/NMC) bietet die Energiedichte von NMC gepaart mit der Lebensdauer von LFP (bis zu 7.000 Zyklen). ​Kein Plan B: In den NHTSA VIN-Datenbanken und USPS OIG-Audits gibt es keine Hinweise auf einen Lieferantenwechsel. Ein Tausch jetzt (inkl. neuer Crashtests) würde das NGDV-Projekt um Jahre zurückwerfen. ​2. Die Indizien für den "Masterplan" ​Wenn die Technik so gut ist, warum steht die Firma vor dem Aus? Die These: Das Unternehmen wird gezielt „ausgehungert“ und umstrukturiert, um es für ein Joint-Venture (z.B. mit Oshkosh) vorzubereiten. ​Stichtag 28. Mai 2026: Yang Wus 25-Mio.-Dollar-Privatkredit wird fällig. Darauf liegt ein Pfandrecht für die US-Patente und die Clarksville-Fabrik. Wandelt Wu den Kredit (zu 0,50 $) in Aktien um, erlischt dieses Schloss. Die Assets wären schlagartig frei für einen Deal. ​Die Vorbereitung: Exakt ein Jahr zuvor wurde die leere Microvast Technology LLC in Delaware gegründet – evtl. das Auffangbecken für die befreiten US-Patente. Zudem wird das Gebäude in Lake Mary aktuell verkauft. ​Widersprüchliches Hiring: Während in China und Florida angeblich gespart wird, sucht Microvast aktuell M&A-Spezialisten (Fokus auf Fusionen/S-4 Filings) sowie Production Supervisoren und QA-Laboranten für den Produktionsstart in Clarksville. ​3. Die zwei Szenarien für Aktionäre ​Ein operatives Geschäft (wie die Europa-Tochter mit Skoda) schützt die US-Holding nicht vor dem Aus. Es gibt zwei Wege: ​Szenario A: Der Masterplan (Jackpot) Wu wandelt seinen Kredit um (SEC Form 4), die Assets sind frei und ein Joint-Venture mit einem Giganten wie Oshkosh wird verkündet (SEC Form 8-K). Da ca. 13-14 % des Floats geshortet sind und der Optionsmarkt für Juni extrem bullisch positioniert ist, würde das einen massiven Short Squeeze auslösen. ​Szenario B: Controlled Extraction (Wus Rettungsboot) Es gibt keinen Deal für die Stammaktionäre. Die US-Mutter geht in Chapter 11. Wu nutzt seinen 25-Mio.-Kredit als „Credit Bid“ in der Insolvenz, um sich die wertvollen Patente und die Fabrik selbst aus der Konkursmasse zu greifen. Die Technologie überlebt, Oshkosh bekommt seine Batterien – aber unsere $MVST Aktien verfallen wertlos. ​Fazit & Strategie ​Die Puzzleteile passen fast zu perfekt zusammen, aber das Totalverlust-Risiko ist absolut real. Wer auf den Squeeze spekuliert, sollte dringend gestaffelte Limit-Orders (Break-Even, Gewinnmitnahme, Moonshot) setzen. Ein Squeeze verpufft oft in Stunden, manuelles Verkaufen klappt da fast nie. ​Achtet jetzt extrem auf SEC-Filings von Yang Wu und die Erneuerung der Clarksville-Umweltgenehmigung (Mitte April).

Totalverlust 😄 sorry , aber lasst das mal mit den KIs , es wird weder was zu Oskosh kommen , noch ein Squeeze , noch ein Totalverlust. Wir warten jetzt wieder mal auf den nächsten Earnings Call, mal schauen was da kommt. Insgesamt aber läuft es bei MVST , rein geschäftlich .

Bei Totalverlust bin/war auch auch raus, sorry...

Ich habe mit gemini sogar diese schlechte Theorie durchgespielt, weiter und ki meinte, dass sogar jemand eingestellt worden ist der darauf spezialisiert ist die Patente etc. zu schützen und in ein anderes Unternehmen zu stecken. Aber unterm Strich meinte KI immer noch, dass es gut für die Aktionäre wär. Wie gesagt, es waren alles nur Spielereien, keine Anlageberatung oder so alles nur These und Theorie. Ich will natürlich weiterhin nur auf das Beste hoffen, auch wenn der Aktienkurs im Moment echt mieses.😅

Diese diese schlechte Szene hab ich auch durchgespielt mit KI aber komischerweise. Ich weiß immer noch nicht so richtig. Warum meinte aber gemini dass diese Szenario auch am Ende gut wäre für die Aktionäre ich weiß zwar nicht, wie aber😂

Ich habe heute auch mit Gemini die These intensiv geprüft. Vieles deutet darauf hin, dass die Batterien von Microvast für die Postfahrzeuge in Frage kommen (leicht, 7000 Ladezyklen, kompakt, kälteunempfindlich). Seit den ersten Testfahrzeugen für die Post hat sich die Spezifikation wohl auch nicht geändert (Anm.: Schon krass,wie die KI mal eben die Datenbanken der Zulassungsbehörden prüft) Auch gibt es wohl Stellenausschreibungen für Clarksville, die die These untermauern. Ein weiteren Hinweis könnten wir am 12. April bekommen, wenn ein Umweltzertifikat für das Werk in Clarksville abläuft. Wird es verlängert, untermauert es die Absicht, das Werk für den Betrieb am Laufen zu halten. Jedoch hat mir Gemini auch ein Szenario beschrieben, das für uns Aktionäre nicht gut sind. Kurzfassung: MVST geht insolvent, Wu erhält für seinen Privatkredit Patente und andere Sachwerte und baut mit der neuen Hülle ein neues Unternehmen auf. Deshalb bleibe ich noch etwas zurückhaltend, auch wenn vieles für die These spricht.

Der Typ hat genial recherchiert und bestätigt dass wir am Ende so oder so wieder positiv sein können . Ich warne aber jetzt mit einem squeeze zu rechnen zu irgendwelchen Zeitpunkten. Fazit ist wie bisher auch. Bleibt locker, aller die Investiert ist und alle die schnell Geld machen möchten , lasst das zocken, das führt wie so oft zu mieser Laune. Ich meine , ich wünsche uns allen einen krassen squeeze aber Vorsicht ist die Mutter der Porzellankiste 😁

Gut das der 1.4 bald vor der Türe steht dann werden wir sehen was passiert. Ein „Short Squeeze“ wäre was tolles für alle die hier durch Dick und Dünn gegangen sind.

### Fazit Die These ist **gut recherchiert, aber extrem optimistisch gefärbt**. Sie ignoriert weitgehend das Risiko, dass die US-Regierung erneut intervenieren könnte, wenn eine Firma mit kritischer Infrastruktur (USPS) zu eng mit einem Unternehmen verschmilzt, das (zu Recht oder Unrecht) mit China assoziiert wird. **Für Anleger bedeutet das:** Die Story hat einen wahren Kern (die fundamentale Abhängigkeit von OSK an MVST), aber die "Punktlandung" am 1. April 2026 riecht stark nach dem Versuch, ein Narrativ für einen *Short Squeeze* oder einen Hype zu konstruieren. In der Realität ziehen sich solche Prozesse oft über Jahre hin oder enden in unspektakulären Lieferverträgen statt in "Machtübernahmen".

Diese Analyse ist ein klassisches Beispiel für eine **"Deep-Dive" Investment-Hypothese**, die auf "Connecting the Dots" (dem Verknüpfen von Einzelpunkten) basiert. Solche Thesen finden sich oft in Foren wie Reddit (r/ShortSqueeze oder r/MVST) oder auf Plattformen wie Seeking Alpha. --- ### 1. Die plausiblen Punkte (Stärken der These) * **Der operative Druck (USPS & OSK):** Es ist Fakt, dass Oshkosh (OSK) unter massivem Druck steht, die NGDV-Flotte (Next Generation Delivery Vehicle) für die US-Post zu liefern. Da die Post die Elektrifizierungsquote auf 75 % (und später 100 %) hochgeschraubt hat, ist Oshkosh existenziell von einer stabilen Batterielieferkette abhängig. * **Die bestehende Verbindung:** Es ist kein Geheimnis, dass Oshkosh 2021 rund 25 Mio. $ in Microvast investiert hat. Eine Partnerschaft existiert also bereits; die Frage ist nur die Tiefe der Integration. * **Finanzielle Rüstung:** Dass Oshkosh Kreditlinien sichert, ist ein normales Geschäftsgebaren, passt aber zeitlich ins Bild einer möglichen Konsolidierung im Sektor, da viele EV-Zulieferer aktuell niedrige Bewertungen haben. ### 2. Die spekulativen "Warnsignale" (Schwächen der These) * **Das Datum (1. April 2026):** In der Welt der SEC-Filings und 10b5-1 Pläne sind Daten oft technische Fristen. Dass ein "Big Bang" exakt an dem Tag passiert, an dem ein Insider-Handelsplan aktiv wird, ist eher selten. Oft dienen diese Pläne dazu, dass Gründer Aktien *verkaufen* können, ohne den Kurs durch den Verdacht auf Insiderhandel zu belasten – das muss nicht zwingend auf eine Übernahme hindeuten. * **Das "Große Schweigen" (NDA):** Analysten interpretieren Schweigen oft als Bestätigung (Confirmation Bias). Es gibt jedoch eine simplere Erklärung: Nach dem Entzug der 200-Millionen-Dollar-Förderung durch das US-Energieministerium (DOE) aufgrund der China-Verbindungen ist Microvast "politisch toxisch". Oshkosh könnte Microvast einfach nur als stillen Zulieferer behandeln, um keine negativen Schlagzeilen bei Regierungsaufträgen zu riskieren. * **Die Hongwei-Thematik:** Chinesische Tochtergesellschaften und deren Erfolge im Ausland (Minenfahrzeuge) sind bei Firmen mit Wurzeln in China üblich. Dass dies "versteckt" wird, um ein Joint Venture vorzubereiten, ist eine sehr gewagte Interpretation. Oft liegt es schlicht an der mangelhaften Kommunikation zwischen chinesischen Einheiten und westlichen IR-Abteilungen. ### 3. Die Arithmetik der Übernahme Die Rechnung, dass Wu und Oshkosh zusammen 56 % halten könnten, ist mathematisch möglich, aber strategisch riskant: * **Minority Shareholders:** Eine faktische Übernahme ohne öffentliches Angebot (Takeover Bid) ist in den USA rechtlich komplex (Stichwort: *Fiduciary Duties* der Boards). * **Risiko für Oshkosh:** Warum sollte Oshkosh eine Firma komplett übernehmen, die politisch im Fadenkreuz steht? Ein Joint Venture oder ein langfristiger Liefervertrag ist für Oshkosh wesentlich sicherer, um die Technologie zu nutzen, ohne die Bilanz mit den Risiken von Microvast zu belasten. ### Einschätzung der Realitätstauglichkeit Auf einer Skala von 1 bis 10 (1 = Verschwörungstheorie, 10 = Sicherer Deal): | Punkt | Bewertung | Grund | | :--- | :--- | :--- | | **Engere Zusammenarbeit** | **8/10** | Oshkosh braucht die Batterien, Microvast braucht den Absatz. | | **Strategisches Joint Venture** | **5/10** | Plausibel, um die US-Produktion von den China-Wurzeln formal zu trennen. | | **Vollständige Übernahme** | **2/10** | Wegen der politischen Altlasten von MVST (DOE-Förderstopp) für OSK aktuell zu riskant. | | **Kursexplosion im April '26** | **Spekulativ** | Hängt rein von der Marktstimmung und den tatsächlichen Zahlen ab. |

oh man habs mal durch KI gejagt krass was die dinger inzwischen drauf haben wahnsinn ^^ also hier mal gemini zu der these

also wenn ich seine thesen richtig verstehe steht ab dem 01.04 was großes an da bin ich ja mal gespannt +