DEUTSCHE ROHSTOFF AG NAMENS-AKTIEN O.N. WKN: A0XYG7 ISIN: DE000A0XYG76 Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Der neue Wirtschaftskrieg den Trump gegen den Iran einleitet wird uns hier noch sehr nützlich sein.

Habe ebenfalls gut ein Drittel meines Bestandes in den Anstieg hinein verkauft 🤑 Gleichzeutig meine Körbchen jetzt bis runter auf 75 Euro aufgestellt. Wenn der Markt die 100 nicht schafft, kommen die Gewinnmitnahmen. Dann ist die 75 - 85 € Zone mechanisch die logische Re-Entry-Zone 🤔

Ich bin erstmal mit Gewinn raus und hoffe auf einen rücksetzer 😆

Ist meine vollkommen subjektive Einschätzung aus meiner (mittlerweile langjährigen) Erfahrung mit Unternehmen bzw. CEO. Ich halte moderat steigende Dividende, ggfs. moderat erhöhtes ARP im Vergleich zu 2026 und deutliche Investitionen in Ohio in 2027 für das wahrscheinlichste Szenario. Ggfs. wird das Anleihenprogramm in 2028 sogar nicht anschlussfinanziert, sondern mit dem vorhandenen Cash abgefangen. Alles in allem will ich eigentlich nur deutlich machen, dass viele Investoren in Monaten / Jahren denken und sich hohe Dividenden wünschen, DRAG und insbesondere der CEO denken eher in Dekaden. Das ist einer der Gründe für den langfristigen Wertzuwachs dieses Unternehmens.

Der gezeigte Vergleich mit der Peer-Gruppe hat ja eindrucksvoll dargestellt, wie unterbewertet die DRAG im Vergleich zu anderen Ölförderunternehmen immer noch ist. Eine hohe Dividende könnte die Kurslücke bis zu einer fairen Bewertung sicherlich schneller schliessen. Warten wir mal ab. Vielleicht wird statt hoher Dividende auch das ARP massiv hochgefahren. Kommt drauf an, wie schnell sich der Kurs dem Fair-Value bis dahin annähern wird.

Meine Key-take aways aus dem Call, außerhalb aller bekannten Themen: 1.) Die westliche Fläche im Powder River Basin hat im Reservegutachten noch deutliches Upside-Potential sobald die ersten erfolgreichen Bohrungen durchgeführt sind und liefern. 2.) Einige aktuelle Bohrungen werden unglaublich schnell amortisiert (kürzer 12 Monate) 3.) Ich glaube weiterhin nicht an eine Dividende im Bereich von 4,50 EUR für nächstes Jahr, der CEO hat viel zu viele langfristige gute Ideen für bessere Kapitalallokationen. Ich glaube an 2,50 - 3,00 EUR.